Zentralbanken bevorzugen traditionelle Zahlungssysteme gegenüber digitalen Währungen

MÜNCHEN (IT BOLTWISE) – In der aktuellen Diskussion um die Zukunft des Zahlungsverkehrs zeigen sich Zentralbanken zunehmend skeptisch gegenüber digitalen Zentralbankwährungen (CBDCs).

Während die Forschung zu digitalen Zentralbankwährungen (CBDCs) stetig zunimmt, nimmt die Begeisterung der Zentralbanker für diese Technologie rapide ab. Dies geht aus der jährlichen Future of Payments-Umfrage des Official Monetary and Financial Institutions Forum (OMFIF) hervor. Stattdessen bevorzugen viele Zentralbanken die Verknüpfung bestehender Sofortzahlungssysteme, wie das relativ neue US FedNow, um grenzüberschreitende Zahlungen zu verbessern. Fast die Hälfte der Befragten (47 %) entschied sich für diese Option, was nur einen minimalen Anstieg gegenüber den Ergebnissen des Vorjahres darstellt. Stablecoins erhielten wie im Vorjahr 0 % der Stimmen. Die Unterstützung für CBDCs sank von 31 % im Jahr 2023 auf 13 % im Jahr 2024. Dies könnte eine Reaktion auf das gestiegene Interesse an CBDCs in bestimmten Zentralbanken widerspiegeln. Als die Bank für Internationalen Zahlungsausgleich (BIZ) im Oktober aus dem Projekt mBridge ausstieg, wurde dieser Schritt weithin als Reaktion auf die Bedrohung durch internationale Sanktionen interpretiert, da das Projekt von China und anderen Ländern dominiert wird, die nicht eng mit dem Westen verbunden sind. Die BIZ bestritt, dass ihre Entscheidung zu Projekt mBridge politisch motiviert war. Der US-Dollar wird weiterhin die bevorzugte Abrechnungswährung bleiben, so der Bericht. Nur 11 % der Zentralbanken gaben an, ihre Nutzung des Dollars zu reduzieren. „Viele Akteure, die angesichts geopolitischer Spannungen nach einem sicheren Hafen suchen, werden ihre Dollarbestände erhöhen und damit die Dominanz bestehender Zahlungssysteme verstärken.“ Der Rückgang des Korrespondenzbankensystems, bei dem große internationale Banken Abwicklungsdienste für kleine lokale Banken bereitstellen, wird sich beschleunigen, wenn der neue ISO 20022-Messaging-Standard nicht planmäßig umgesetzt wird. Die Umfrage zeigt, dass eine erhebliche Verzögerung bei der Einführung des neuen Standards wahrscheinlich ist. Dies könnte das lebhafte Interesse der Zentralbanken an der Tokenisierung erklären, die die Einhaltung von Vorschriften vereinfachen könnte. Über 40 % der Zentralbanken in entwickelten Märkten halten sie für vielversprechend und erwarten, in den nächsten drei bis fünf Jahren damit zu beginnen. Das Projekt Agora der BIZ, an dem die Zentralbanken von Frankreich, Japan, Südkorea, Mexiko, der Schweiz und dem Vereinigten Königreich sowie die US-amerikanischen Federal Reserve Banks teilnehmen, ist eines von vielen Projekten, die den Weg zu tokenisierten Überweisungen ebnen. Es hängt entscheidend von der Verwendung von Wholesale-CBDCs ab. Dennoch scheint angesichts der Präferenz für traditionelle Sofortzahlungssysteme klar, dass grenzüberschreitende Zahlungen nicht auf der Blockchain stattfinden werden. Die BIZ ist auch auf diese Option vorbereitet. Ihr Projekt Nexus, das ebenfalls vom ISO 20022-Standard abhängt, entwickelt eine gemeinsame Plattform für Sofortzahlungssysteme.