Australien plant umfassende Reform der Kapitalvorschriften für Banken

SYDNEY / MÜNCHEN (IT BOLTWISE) – Die australische Finanzaufsichtsbehörde APRA hat eine bedeutende Reform der Kapitalvorschriften für Banken angekündigt, die bis 2027 umgesetzt werden soll.

Australien steht vor einer grundlegenden Neuausrichtung seiner Bankenregulierung, die darauf abzielt, die Finanzstabilität des Landes zu stärken. Die Australian Prudential Regulation Authority (APRA) plant, die Verwendung von Hybridanleihen schrittweise zu beenden und durch kostengünstigere Kapitalformen wie Tier 2- und CET1-Kapital zu ersetzen. Diese Entscheidung folgt auf die jüngsten Herausforderungen, die durch die Abschreibungen bei der Credit Suisse ausgelöst wurden. Die Ereignisse um die Credit Suisse haben weltweit Bedenken hinsichtlich der Zuverlässigkeit von Additional Tier 1 (AT1)-Kapitalinstrumenten geweckt. Diese Instrumente, die in Krisenzeiten als ineffizient bei der Verlustverrechnung angesehen werden, sollen innerhalb der nächsten acht Jahre auslaufen. APRA reagiert damit auf die internationalen Krisenfälle, bei denen AT1-Papiere aufgrund ihrer Komplexität rechtliche Probleme und Ansteckungsrisiken verursacht haben. Ein markantes Beispiel war die Herabsetzung von 17 Milliarden Dollar an Credit Suisse-AT1-Anleihen im Zuge der Zwangsfusion mit UBS. Diese Vorkommnisse führten weltweit zu Klagen und erneuerten die Debatte um die Zuverlässigkeit dieser Instrumente. Die neuen Pläne sehen vor, dass große, international tätige Banken 1,5 % ihres Kapitals aus Hybridanleihen durch 1,25 % Tier 2-Kapital und 0,25 % CET1-Kapital ersetzen können. Kleinere Banken müssen ihre AT1-Kapitalanforderungen vollständig durch Tier 2-Kapital abdecken. Die überarbeiteten aufsichtsrechtlichen Bestimmungen sollen bis Ende 2025 finalisiert werden und der aktualisierte Rahmen tritt am 1. Januar 2027 in Kraft. Diese regulatorische Anpassung ist das Ergebnis intensiver Gespräche mit Marktteilnehmern, darunter Banken, Branchenverbände, Ratingagenturen, Broker, Investoren und internationale Aufsichtsbehörden. Sie kennzeichnet einen Wendepunkt in der Kapitalpolitik australischer Banken, die sich den internationalen Herausforderungen anpassen.